| Titre | Estimation des élasticités de court et de long termes de la demande d'électricité sur données de panel à partir d'estimateurs à rétrécisseur | |
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| Auteur | Robert P. Trost, G.S. Maddala, Hongyi Li | |
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Revue | Economie et prévision |
| Numéro | no 126, 1996/5 Analyse des comportements économiques à partir de données de panel | |
| Rubrique / Thématique | Analyse des comportements économiques à partir de données de panel |
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| Page | 127-141 | |
| Résumé anglais |
Estimation of Short Run and Long Run Elasticities of Energy Demand from Panel Data Using Shrinkage
Estimators by Hongyi Li, G.S. Maddala and Robert P. Trost
In the analysis of panel data, there are, broadly speaking, three approaches: to present separate estimates of the parameters in each cross -section, present pooled estimates with or without cross-section specific effects, or present a pooled estimator assuming some, but not complete, heterogeneity, as in the random coefficient model. In the last case, we would be interested in the mean of the coefficients for the cross-sections, or the separate coefficients themselves. The paper presents in a unified framework the estimators in this last case, using both the classical, empirical Bayes, and Bayes methods. The methods are illustrated with estimation of elasticities of residential demand for electricity and natural gas in the U.S. Source : Éditeur (via Persée) |
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| Article en ligne | http://www.persee.fr/web/revues/home/prescript/article/ecop_0249-4744_1996_num_126_5_5827 |
