Contenu du sommaire : Mélanges

L'objet de cet article est d'examiner comment la formation des salaires est influencée par la situation du marché du travail local, en estimant une courbe de salaire (“Wage Curve”). Une relation négative et convexe entre le salaire réel d'un individu et le taux de chômage de son bassin d'emploi est ainsi mise en évidence. Cette corrélation, conforme aux conclusions des travaux de Blanchflower et Oswald (1994), est cependant plus faible que dans d'autres pays et fluctue entre 0,02 et 0,05 selon les spécifications retenues. Enfin, des estimations en coupe transversale aboutissent à des élasticités nettement supérieures en moyenne mais décroissantes au cours du temps, possible signe d'un changement structurel de la relation salariale ou encore d'un accroissement de la mobilité salariale.

Cet article présente, dans un premier temps, les propriétés des indicateurs de polarisation des revenus, ceux de Foster-Wolfson et d'Esteban-Ray, leur portée et leur limite. Les deux critères de polarisation et d'inégalité apparaissent comme complémentaires mais distincts dans la mesure où le principe de transfert de Pigou-Dalton est étranger au concept de polarisation. Dans un second temps, l'application de ces indicateurs à des données françaises permet de tester leur portée explicative en comparant leur valeur informative à celle dérivée par une analyse plus fine des caractéristiques des populations. C'est l'occasion de s'interroger sur la pertinence du constat d'augmentation de la polarisation des revenus salariaux au cours des années quatre-vingt-dix. La polarisation des emplois semble avoir contribué significativement à ce phénomène.

Dans ce papier, on développe un modèle de croissance endogène avec agents myopes. On suppose, comme Feldstein (1985), que les taux d'actualisation de l'utilité et du revenu futur des agents sont multipliés par un facteur de myopie identique et distribué uniformément sur [0 1]. Dans ce cadre, l'instauration d'un système de répartition pure réduit la croissance, mais aussi les inégalités au sein des générations. En croissance stable, un régime de capitalisation permet généralement d'atteindre les mêmes objectifs en termes d'équité tout en stimulant le taux de croissance. On s'interroge alors sur les possibilités de transition de la répartition pure vers la capitalisation : la présence d'agents myopes accroît fortement les coûts de transition supportés par les premières générations.

Nous étudions l'incidence des stratégies de mobilité sur l'évaluation des rendements de l'ancienneté en France. Une estimation intégrant des variables de mobilité et d'intention de mobilité conduit à des rendements de l'ancienneté près de une fois et demi supérieurs en regard d'une évaluation standard. Ces derniers semblent plutôt résulter de contrats incitatifs que de la valorisation de capital humain spécifique.

Cet article a pour objet l'étude de l'impact croisé des réformes des allocations chômage dans le cadre d'un modèle d'appariement à destruction d'emploi exogène intégrant différents niveaux d'indemnisation. Les complémentarités entre trois instruments indépendants de politique de l'emploi sont envisagés : deux instruments portant sur les montants associés aux deux paliers d'indemnisation et un instrument portant sur la durée moyenne de versement de l'indemnisation la plus forte. L'étude des complémentarités entre les politiques d'indemnisation suggère que celles-ci dépendent des instruments couplés. La prise en compte explicite du financement de la dépense pour l'emploi entraîne par ailleurs des effets non négligeables en termes de bien-être. L'introduction d'un salaire minimum dans l'analyse modifie profondément les conclusions du modèle, notamment en termes de bien-être.

Dans la lignée des travaux de Frankel (1979) et de Froot et Rogoff (1995), nous proposons un modèle plus général de détermination de l'inflation nationale de long terme qui lie les hypothèses de parité des pouvoirs d'achat (PPA) relative ''faible''et de parité de taux d'intérêt non couverte (PINC). À partir de ce modèle, nous cherchons à déterminer si, d'une part, la convergence monétaire au sens de Maastricht qui lie ces variables entre elles a eu lieu et, d'autre part, si la réalisation de cette convergence entraîne la vérification des hypothèses de PPA et de PINC. Étant donné qu'aussi bien la convergence maastrichtienne que la PPA semblent être des relations économiques de long terme, nous utilisons la cointégration fractionnaire pour tester ces relations. La cointégration fractionnaire nous permet de déterminer, d'une part, si la convergence vers un équilibre de long terme a eu lieu et, d'autre part, à quelle vitesse le système économique revient vers cet équilibre à la suite d'un choc exogène. Après avoir précisé la définition de la cointégration fractionnaire et donné une interprétation économique de cette méthode, nous l'appliquons à trois couples de pays participants à l'Union Monétaire Européenne. Nous montrons que la convergence monétaire ''maastrichtienne''a eu lieu pour les Pays-Bas et la France vis-à-vis de l'Allemagne. Nous concluons en faveur de la PPA relative et de la PINC dans leur forme faible entre les Pays-Bas et l'Allemagne. La vitesse de convergence au sens de Maastricht avec l'Allemagne est rapide pour les Pays-Bas et plus lente pour la France. Dans le cas de l'Italie vis-à-vis de l'Allemagne, il semble qu'il n'y ait pas eu de convergence.

La taxation des émissions de gaz à effet de serre est un instrument souvent retenu par les États en vue de respecter le protocole de Kyoto. Dans cette optique, l'efficacité de premier rang devrait être obtenue en appliquant un taux de taxe uniforme à l'ensemble de l'économie. Or, nous montrons que dans le cadre d'un accord multilatéral imparfait, des atténuations de taxe pour certains secteurs peuvent être socialement souhaitables sur la base de seules considérations d'efficacité économique au niveau mondial. Un nouveau problème se pose alors aux autorités mondiales et européennes de la concurrence pour qui la mise en œuvre décentralisée de mécanismes de premier rang conduit habituellement à l'optimum global.

L'objet de ce papier est de présenter les contributions récentes relatives à l'extension de la notion usuelle de cointégration au cas non linéaire. Nous nous intéressons ainsi à l'étude conjointe des phénomènes de non stationnarité et de non linéarité en proposant une présentation complète des développements théoriques concernant les notions d'intégration, de mémoire et de cointégration non linéaire. Dans ce cadre sont abordées les différentes possibilités de rendre compte du concept de cointégration non linéaire : modèles à correction d'erreur non linéaires, outils issus de la théorie de l'information et concepts de série fortement mélangée et de dépendance proche. Un bref panorama de la littérature empirique est également dressé.

L'objectif de cet article est de présenter les outils nécessaires à la prise en compte de l'autocorrélation spatiale, définie par l'absence d'indépendance entre observations géographiques, dans le cadre des modèles de régression linéaire. Alors qu'il est souvent admis que les données spatiales observées en coupe transversale sont indépendantes, cette hypothèse est rarement justifiée et devrait être au contraire systématiquement testée. Par conséquent, après avoir exposé les diverses façons de modéliser l'autocorrélation spatiale, nous présentons les procédures d'estimation et d'inférence adaptées aux modèles économétriques intégrant explicitement cet effet. Enfin, nous proposons une démarche générale visant à tester et à prendre en compte l'autocorrélation spatiale dans les travaux empiriques.